芯片出现涨价苗头 A股半导体公司扩产

近日，多家芯片厂商陆续宣布涨价。上海证券报记者采访多家芯片原厂、分销商获悉，大容量存储芯片真正开启了涨价通道，主流产品甚至开始采用了分货方式。中小容量存储、功率半导体正在积蓄涨价动能，部分功率半导体厂商已经率先对产品进行了涨价。

“高端的算力芯片、存储芯片需求持续旺盛。拥有上述领域客户、拥有海外客户的芯片原厂，订单较为旺盛，具有更大的涨价空间。”有业内人士表示，尽管部分厂商反映，还无法确认光伏、智能手机的需求是否能延续，但半导体整体需求恢复已经很明确。当前，下游需求以及涨价的芯片品类都呈现出分化行情，半导体芯片厂商的感受也是各不相同。

需要提及的是，看好产业长期发展前景，沪硅产业、芯碁微装等多家A股半导体公司正在积极扩产投资，拓展海外市场。

功率芯片现涨价苗头

市场喊了很久的芯片涨价，终于体现在了国内半导体产业。

日前，某功率器件公司接受记者采访时表示，2023年第四季度以来，光伏需求恢复明显，汽车需求整体平稳，加上数据中心需求较为旺盛，其已于2023年第四季度对部分产品进行了提价，目前多个产品价格实行“一客一议”模式。

无独有偶，近日有多家国内公司对客户发出了涨价函，表示由于原材料价格及人工成本上涨等，导致生产成本不断增加，自今年1月份起对相应的芯片、元器件、封装服务等涨价，涨价幅度在10%至25%不等。比如，捷捷微电表示，原有价格难以满足正常供货需求，为了持续保证交付质量稳定可靠的产品及优质服务，公司自1月15日起，对Trench MOS产品线单价上调5%至10%。

多家存储公司补充说，由于东南亚、印度市场的消费电子需求比较旺盛，中小容量存储需求持续向好，已经开始有了涨价的苗头和空间。

记者了解到，在存储领域，三星早在2023年第三季度，即对DRAM存储进行了涨价，铠侠、美光等目前均已对产品进行了涨价。在闪存领域，NAND Flash已经涨价，NOR Flash由于前期跌价较少，当前还没有明确的涨价，但大容量的产品已经处于涨价前期。

而在功率器件领域，需求表现较为分化。拥有车载、算力(数据中心)、光伏等客户的芯片公司，对2024年增长表示乐观。但仅提供标准产品的公司则表示，还没有看到产品涨价的空间。

中信证券研报称，展望2024年行业发展趋势，短期看，中低端功率器件行业周期见底，其中部分厂商受益代工厂降价毛利率有望逐季改善；中长期来看，SiC(碳化硅)是功率器件下一个重要的产业趋势。

记者了解到，随着800V快充平台上车加快、光伏市场持续增长等，第三代半导体碳化硅的市场需求继续保持增长。天岳先进近期表示，目前下游应用领域对碳化硅的需求保持强劲增长趋势，公司下游客户扩产规划明确，对公司产品的需求长期持续增长。公司预计临港工厂第一阶段30万片的产能目标将比原计划更早达成。

A股公司积极扩产投资

自2022年下半年起，全球半导体产业进入衰退周期。产业何时复苏，成为行业和资本市场持续关注的焦点。

记者调研显示，尽管部分厂商反映，还无法确认光伏、智能手机的需求是否能延续，但在新技术和新需求带动下，半导体需求恢复已经具有非常明确的确定性。如台积电就率先发出了积极的信号。

台积电近日表示，行业库存恢复健康，2024年行业(不包括存储)将同比增长超过10%，预计自身增长约为20%。其中，台积电预计2024年第一季度销售额为180亿美元至188亿美元，毛利率52%至54%，高于市场预估的51.4%。

台积电在2023年第四季度实现营收204.37亿美元，环比增长14.41%，略超指引上限196亿美元；实现净利润77.99亿美元，环比增长13.13%。这也是台积电连续第二个季度实现环比增长。

多位业内人士表示，由于算力(数据中心)、存储、AI及高端手机芯片等需求旺盛，台积电先进芯片制造、先进封装产能供不应求，其将于2024年第一季度重回增长，其余半导体同行的景气度恢复将迟于台积电一个季度至半年。

多家第三方机构看好2024年半导体产业增长。比如，看好人工智能和高性能计算需求的爆炸性增长，国际权威数据公司IDC重新调整了对半导体市场前景预期，预测2024年全行业将同比增长20.2%。

除了新应用，半导体新技术也在持续创造需求，驱动产业成长。据报道，由于需求旺盛、产能供不应求，台积电将继续扩大CoWoS封装产能，到2024年第一季度月产能将达到1.7万片晶圆，之后逐月增加至2.6万片至2.8万片。

近期，沪硅产业、彤程新材、芯碁微装、昊华科技、南大光电、中船特气等多家A股公司积极投资、扩产，尝试“出海”。

沪硅产业披露，为进一步提升公司市场份额、巩固国内领先地位扩大优势，公司子公司上海新昇拟与太原市人民政府、太原中北高新技术产业开发区管理委员会签订合作协议，投资建设“300mm半导体硅片拉晶以及切磨抛生产基地”，该项目计划总投资91亿元。芯碁微装披露，计划以1亿元在泰国设立子公司。

记者注意到，随着全球经济的逐步恢复，多家半导体公司的海外订单和销售持续增长，发展前景值得关注。

比如，中科蓝讯表示，受益于公司讯龙系列产品持续起量、印度及非洲等国外TWS耳机市场增长和国内市场复苏影响，公司音频产品销售金额增速较快。为抢抓机遇，中科蓝讯表示，针对部分增速较大的细分市场，公司推出了智能穿戴芯片等多种产品，横向、纵向多维度拓展市场，助力公司盈利能力提升及毛利改善。